STOCKHOLM – Volvo Cars meraih kemenangan dalam debut perdagangannya setelah mengumpulkan dana sebesar 20 miliar kroner ($2,3 miliar) dalam penawaran umum perdana (IPO), karena investor menerima kesuksesan perputaran perusahaan dan janji masa depan listrik.
Sahamnya melonjak sebanyak 22 persen di Stockholm dan diperdagangkan pada 63 kroner pada pukul 12:45 waktu setempat, di atas harga pencatatan sebesar 53 kroner. IPO tersebut memberi nilai kepada pembuat mobil itu sebesar 158 miliar kroner, menurut pernyataan Volvo.
CEO Volvo, Hakan Samuelsson, mengatakan pencatatan tersebut melambangkan pengakuan atas rencana transformasinya, di sektor otomotif yang berubah dengan cepat. “Ini merupakan perjalanan yang sangat menarik dan sekarang kami mempunyai dana untuk itu,” katanya kepada jurnalis dan investor saat upacara pembukaan webcast.
Debut ini menyusul langkah Volvo yang mengurangi jumlah penawarannya sebesar seperlima setelah investor menolak keras prospek pemilik produsen mobil tersebut, Zhejiang Geely Holding Group, yang mempertahankan sebagian besar hak suara. Kelompok Tiongkok akhirnya setuju untuk melonggarkan cengkeramannya pada produsen mobil tersebut.
Meski ukurannya lebih kecil, IPO Volvo termasuk dalam kesepakatan terbesar di Eropa tahun ini dan merupakan barometer penting dukungan investor terhadap transisi ke kendaraan listrik. Ini juga merupakan penjualan terbesar di Swedia sejak operator telekomunikasi Telia Co diluncurkan pada tahun 2000.
Volvo “mengambil masukan dari proses pra-IPO dan memastikan kesepakatan tersebut dicapai pada tingkat yang menarik bagi pasar,” kata Leif Eriksrod, kepala ekuitas di lembaga pendanaan Norwegia, Alfred Berg Kapitalforvaltning.
Meski begitu, Volvo terlihat sedikit mahal dibandingkan dengan rekan-rekannya di Jerman seperti BMW, Daimler dan Volkswagen dan dengan semua produsen mobil diharapkan untuk “mengelektrifikasi dalam waktu singkat” perusahaan tersebut mungkin tidak akan “terlalu jauh ke depan,” katanya.
Sebuah sumber yang mengetahui transaksi pencatatan tersebut mengatakan hasil IPO Volvo bagus, meskipun investor memaksa Volvo untuk menetapkan harga di bawah kisaran harga yang diumumkan. “Perusahaan harus berkompromi dalam hal ukuran dan struktur manajemen. Mereka berharap mendapatkan informasi tentang Polestar, namun jelas mereka tidak mendapatkannya,” kata sumber tersebut.
Volvo memiliki 49 persen saham di merek listrik Polestar, yang pada bulan September dikatakan akan melakukan IPO dalam kesepakatan senilai $20 miliar.
Kekhawatiran mengenai seberapa besar kendali Geely terhadap Volvo, masalah dalam rantai pasokan global, dan kekhawatiran bahwa produsen mobil akan terjebak dalam perang dagang yang melibatkan Tiongkok telah mengekang antusiasme investor.
Volvo berencana hanya menjual kendaraan listrik sepenuhnya dan membangun pabrik baterai di Eropa pada akhir dekade ini. Perusahaan ingin menggunakan dana IPO untuk menambah kapasitas produksi mobil dan hampir dua kali lipat penjualan tahunan menjadi 1,2 juta kendaraan pada tahun 2025.
Di bawah kepemilikan Geely, Volvo mencapai perubahan haluan yang sukses setelah menghabiskan waktu lama di bawah naungan Ford Motor.
Perusahaan ini sangat sukses dengan rangkaian SUV seperti XC90 dan XC60 yang lebih kecil yang menggabungkan gaya Nordik yang bersih dengan reputasi keandalan dan keamanan.
Peremajaan Volvo kontras dengan kemunduran dan kejatuhan Saab, merek kultus Swedia yang terpuruk di bawah General Motors dan akhirnya bangkrut. National Electric Vehicle Sweden (NEVS), yang dimiliki oleh grup properti Tiongkok Evergrande, membeli aset Saab tetapi kini mencoba menjualnya.
Reuters berkontribusi pada laporan ini